说明:双击或选中下面任意单词,将显示该词的音标、读音、翻译等;选中中文或多个词,将显示翻译。
您的位置:首页 -> 词典 -> 定价决策规则
1)  pricing decision-rules
定价决策规则
2)  certain decision-rule
确定性决策规则
1.
In the view of certain decision-rule,an algorithm of decision-rule performance is introduced underlying decision-rules reduction knowledge of rough set.
从获取确定性决策规则的角度出发,基于粗糙集对高维知识库的决策规则约减知识,采用相关方法设计决策规则实现的算法。
3)  the ascertain degree of decision rule
决策规则确定度
4)  ad hoc decision rules
特定决策规则
5)  Decision Rules
决策规则
1.
A Method of Generation Decision Rules Based Rough Set;
基于粗集的决策规则生成方法
2.
Rough set-based decision rules extraction;
基于粗糙集的决策规则提取
3.
Generating decision rules based on rough set and information gain;
基于粗糙集和信息增益的决策规则生成
6)  decision rule
决策规则
1.
Approach to decision rule acquisition and attribute reduction on fuzzy information table;
模糊信息表决策规则获取与属性约简方法
2.
Discernable matrix and its application in consistent decision rules;
分辨矩阵与它在一致性决策规则中的应用
3.
Dynamic mining decision rules based on partial granulation;
基于偏序粒的动态决策规则挖掘
补充资料:Black-Scholes期权定价模型


Black-Scholes期权定价模型


  很高的情形下,我们可以用这两种模型来估计所有期权的价值。【Bl‘k一scholes期权定价模型】1973年是衍生工具市场发展史中的重要一年。在这一年里,芝加哥期权交易所成立,引进了股票期权交易,从而开创了有组织的期权交易。而同一年里,麻省理工学院(Mrr)的两位教授,即Fischer Black和M”旧n ScholeS,在《政治经济学期刊》(Joumal of Political EconO]my)上发表一篇题为仆e Pricingof伽ions and Co卿rateu曲il-ities的论文,阐述了一个影响极为深远,被誉为金融理论经典之一的模型,即我们下面要讨论的B一S期权定价模型。 1.基本假设 Black和反holes两位教授在推演B一S模型时所涉及的数学已相当复杂,我们在这里不做讨论。不过,同任何一个理论模型一样,B一S模型需要建立在一系列假设条件基础之上。其中主要的假设条件如下:卷八衍生品交易155 (l)股价变动呈对数正态(】。9 nollnal)分一样,都是基于无风险套利机会不应存在的论布,其期望值与方差一定;断之上。投资者可利用股票和期权构造无风险 (2)交易成本及税率为零,所有证券为无投资组合,而此组合的收益必须等于无风险利限可分;率。这样的无风险投资组合之所以得以构成是 (3)期权有效期内无股息分配;因为股价同期权价格是受同一不确定因素,即 (4)证券交易为连续性的,不存在无风险股价变动影响的。在一段很短的时间里,一个套利机会;看涨期权的价格与作为其基础交易物的股票价 (5)投资者可以无风险利率进行借贷;格是完全正相关的,而一个看跌期权的价格会 (6)无风险利率r是恒定的。与股票价格完全负相关。这两种情况下,在以 以上的一些假设条件是可以放松的。B一期权和股票构成的投资组合里,两者的收益和S模型面世之后,许多研究人员针对这些假设损失就会互相抵销,因而投资组合在这个短时条件,对其进行改进和修正,使B一S模型的期末的价值几乎是确定可知的。适用条件更加接近实际。对于一个给定的期权,其价值会随股票价 2.B一5模型理论分析格的变动而变动,即C=c(s),图8中光滑曲 在一定程度上,B一S模型是对我们前面线代表看涨期权与股票间的函数关系。在任何讨论过的二项式模型的扩展和延伸。当然在实时点,此曲线的斜率描述了估价的微小变动而际中,B一S模型是先于二项式模型面世的。引起的看涨期权价格的变动。假定在某一时前者于1 973年面世,而后者是通过COx,Ross点,斜率等于0 .6,即股价的一个单位的变动和Rubinsteinl976年的一篇论文而为世人所知会造成相应的欧式看涨期权价值的0.6个单位的、的变动。此关系如图8所示。
说明:补充资料仅用于学习参考,请勿用于其它任何用途。
参考词条